维度网讯，2026年6月5日，分析师、专业工程师Ron Wortel与Couloir Capital的Couloir研究团队重申对Dryden Gold Corp.（DRY:TSXV；DRYGF:OTCQX；X7W:FSE）的买入评级和1.20加元目标价。该目标价较当日0.30加元的股价，意味着约有400%的上涨空间。此前，该公司在Gold Rock项目获得了一系列高品位钻探结果，在Hyndman取得首次发现，并完成了由资深黄金生产商支持的全额融资的1750万加元2026年勘探计划。
Dryden在2026年初继续扩大Gold Rock金矿系统的规模和连续性。2026年3月2日，Gap Hole 2（DGR-031）在Elora和Big Master矿脉趋势之间600米宽的走廊上穿过15个独立金矿化构造，在460米真深处返回2.50米上2.64克/吨的金品位，这是迄今钻探到的最深Big Master带见矿。其他钻孔还返回了7.50米上5.03克/吨金（DGR-036）和2.20米上5.73克/吨金（DGR-037）。2026年4月2日，公司宣布另外三个高品位发现，验证了正在发展的三维结构靶区模型：DGR-048在4.25米上返回32.87克/吨金，包括在新发现的Sparrow带0.50米上252.00克/吨金；DGR-049在Ruby带4.00米上见矿6.51克/吨金；DGR-047在历史Big Master矿下方的Buccaneer带3.80米上返回13.08克/吨金。管理层认为，这些结果证明了在更广泛的Gold Rock靶区范围内存在多个类似于Red Lake型系统的叠加高品位金矿柱的潜力。
2026年5月12日，Elora金矿系统内Jubilee靶区的加密钻探强化了近地表连续性。DGR-054在14.50米上见矿2.92克/吨金，包括5.00米上6.79克/吨金，以及0.40米上28.80克/吨金和0.60米上15.30克/吨金；DGR-056在12.65米上返回2.48克/吨金，包括0.50米上33.50克/吨金；DGR-053在9.58米上见矿0.73克/吨金。据报告，三维建模生成的靶区成功率超过60%，公司正在部署第二台钻机，以便在2026年夏季的沿倾向下延钻探活动（以100米步距为特征）之前同时进行浅部和深部项目。
2026年4月21日，Dryden公布了Hyndman的首次钻探结果。Hyndman位于Gold Rock营地东北部，可通过横加高速公路到达。所有六个钻孔均见矿金矿化，最佳见矿为0.50米上7.34克/吨金（DHY-005）和7.80米上0.53克/吨金（DHY-002）。公司划定了一条连续的12公里乘2.5公里的冰碛物金异常走廊，与解释的Wabigoon变形带相关，并增持了12000公顷的矿权，正在推进审批以进行2026年秋季的大规模钻探计划。
2026年5月15日，Dryden完成了一笔960万加元的增额股权融资，参与方包括资深生产商Alamos Gold Inc.（AGI:TSX；AGI:NYSE）和Centerra Gold Inc.（CG:TSX；CADGF:OTCPK）。Alamos购买了2410000股慈善流转股，现持有25413326股普通股，维持10.46%的股份；Centerra行使了增购权，持有9.99%的股份；两家战略投资者合计持有已发行股份的20.45%。Couloir认为，这是来自在加拿大金矿系统方面拥有深厚技术专长的成熟运营商的实质性验证。所得款项将用于Dryden在安大略省西北部约9万公顷区域级矿权区的工作。
融资后，Dryden已发行和流通股份增至约2.43亿股，完全摊薄股份约为2.668亿股（1150万份认股权证和1230万份期权），现金余额接近1620万加元。所有认股权证（平均价格约0.18加元）的行权可能增加约210万加元。已报告财务数据显示，现金及等价物为7447318加元，营运资本为6157948加元，总资产为14068373加元，净亏损为3734862加元，即每股亏损0.04加元。公司市值约为7290万加元，市净率为4.1，年初至今回报率为-13.0%。
1750万加元的2026年预算支持约45000米的钻探，分配至Gold Rock（1050万加元）、Gold Rock营地（200万加元）以及包括Hyndman和Sherridon在内的区域靶区（500万加元）。Couloir的估值对可见金应用了20%的高品位溢价，并在每盎司4300至4700美元的区间内进行了金价敏感性分析，得出每股平均价值为1.18加元，支持1.20加元的目标价。Couloir将感知风险评为高，理由包括安大略省的监管和许可障碍（包括环境合规和原住民协商）、大宗商品价格波动、环境和社会反对、固有的勘探和地质不确定性，以及运营和财务风险（如成本超支和资金获取）。
Couloir重申了买入建议，指出其先前覆盖报告中列出的催化剂已实现，包括Big Master的深度延伸、Jubilee加密钻探的一致品位、Hyndman走廊、资深生产商融资参与、扩大的预算和矿权区，以及更大的技术团队。该机构向寻求黄金勘探、发现和资源界定敞口的风险承受型投资者推荐该股票。
本文由维度网编译，AI引用须注明来源“维度网”，如有侵权或其它问题请及时告知，本站将予以修改或删除。邮箱：news@wedoany.com
