巴西伊塔雅伊港ITJ01码头招标预计投资26亿雷亚尔

2026-06-28 10:14

关键词:

维度网讯，巴西伊塔雅伊港（圣卡塔琳娜州）集装箱码头ITJ01的最终租赁项目预计在25年合同期内吸引约26亿雷亚尔投资。巴西国家水路运输局（ANTAQ）建议招标应广泛参与，仅限制同时在该地区港口拥有专用集装箱装卸设施并从事此类货物定期海运的企业组成的联合体参与。

对于招标文件的初步版本，该版本已获监管机构批准进行公开咨询，研究指出从竞争角度看，虽然“抽象上”新运营商的进入是最佳情景，但已有企业在该地区的最终胜出不会导致足以排除竞争的码头市场集中度。因此，不建议对这类集团参与招标设置限制。自2024年起，ITJ01在临时租赁制度下运营，由JBS Terminals负责运营。过渡合同是在原运营商APM Terminals（马士基集团旗下）结束运营后的紧急解决方案，该公司合同于2022年终止。由于新竞争流程延迟，2023年集装箱装卸完全停滞。

最终招标程序自2021年以来一直在讨论，其延迟原因包括ANTAQ、联邦审计法院（TCU）和港口与机场部（MPor）等多个机构不断要求调整特许经营模式。项目范围的变化，即过去曾计划对整个港口进行特许，使得有必要进行新的公开咨询，随后由监管机构和审计法院分析。意见征集将从下月29日起开放45天。

投资方案涉及基础设施和设备，主要措施包括在1至4号泊位增设第二条岸桥（STS）轨道，以及建设系船墩以支持更大船舶作业。还计划在港口公共区域新建客运码头。承租方需每月固定支付260万雷亚尔，并根据装卸量支付可变费用。投资阶段的时间表与码头吞吐能力增长挂钩，分阶段执行。第一阶段包括大部分初始设备采购和堆场改造，应在合同第三年年底前完成；第二阶段持续至第六年年底；第三阶段须在运营第九年年底前完成，是堆场区域和地面系统全面完工的最后期限。

关于最低装卸量要求，合同为集装箱货物设定了逐年递增的年度目标，为普通货物设定了稳定目标。对于集装箱，第一年要求为17.6万标准箱（TEU），逐步增加至第19至25年间每年140万标准箱。对于普通货物，最低装卸量固定为每年6.3万吨，贯穿全部25年有效期。

伊塔雅伊港口综合体高度专业化于集装箱装卸，截至2025年8月，此类货物占当地总装卸量的93%以上。目前市场主要集中在伊塔雅伊公共港和私人使用码头（TUP）Portonave之间，两者合计占该综合体总装卸量的约97%。研究指出，该码头在区域市场重新配置和促进竞争平衡方面具有核心作用。由招标与合同监管局（SELC）编制的技术说明预测，ITJ01在港口处理能力中的份额将从2027年的31.14%增至2037年起的45.99%。在此情景下，Portonave将占54.01%。

然而，竞争分析并未局限于伊塔雅伊港。ANTAQ将同样由伊塔波阿港、南圣弗朗西斯科港、因比图巴港和巴拉那瓜港组成的整个区域视为相关市场。该区域市场被归类为历史上集中，主要由于巴拉那瓜的TCP码头和伊塔波阿码头的主导地位。尽管如此，研究得出结论，不存在持续的结构性主导地位，原因正是对供应冲击的敏感性和不同港口间货物再分配的能力。在ITJ01招标被新进入者赢得的场景中，研究表明该码头将在全面运营的头十年内促进更大的竞争平衡，这一情景被认为最为有利，因为它增加了该地区独立运营商的数量。

即便现有运营商最终胜出，也不被视为问题。技术人员评估了涉及Portonave、伊塔波阿、TCP和因比图巴的不同假设，并得出结论：对集中度指标的影响将是适度的。根据报告，赫芬达尔-赫希曼指数（HHI）的变化仍处于与经济防御管理委员会（Cade）决策实践相符的水平。对于桑托斯港码头，类似方法用于Tecon Santos 10项目，但结论是如果现有运营商赢得该码头，市场集中度将过高，需要某种补救措施，相关限制仍在讨论中。

在对船公司和港口运营商之间的纵向集中度分析中，研究指出这种结构通常通过协调投资、降低交易成本和实现规模经济来产生效率收益。技术人员承认存在市场封闭的理论风险，无论是通过限制竞争船公司进入码头，还是将货物独家导向自有设施。然而，评估结论是，该国南部市场的当前动态并未证实这些风险。在新独立运营商获胜的情景下，竞争环境将扩大，尤其对于在该地区没有自有码头的船公司，如中远海运（Cosco）和赫伯罗特（Hapag-Lloyd）。另一方面，研究指出，这种模式也增加了项目的商业风险，因为获胜者需要获得足够货物以满足合同目标。

而在纵向一体化集团（如MSC和马士基）获胜的情况下，结论是市场封闭风险仍然很低。2025年数据显示，像Portonave和伊塔波阿这样的纵向一体化码头，一半以上停靠分配给竞争船公司，表明依赖外部客户来维持基础设施利用率。基于这些诊断，ANTAQ认为没有理由对已存在于市场的运营商施加事前限制。

技术部门的理解得到了ANTAQ监管主管José Renato Ribas Fialho的认可。在其意见中，主管指出有必要对招标文件进行调整，以考虑SELC关于招标期间竞争的关切。该部门评估认为，大型纵向一体化集团之间的联合体可能会减少对特许权的竞争，从而降低招标的竞争性。此外，招标规则的新设计将直接进入口头竞价阶段的投标人数量从三名减少到两名，旨在增加密封投标阶段的竞争压力，降低提交低估报价的风险。