Ecovyst Inc. 宣布已达成最终协议，将以 5.56 亿美元的收购价，把旗下先进材料与催化剂业务部门出售给 Technip Energies。此次交易定价相当于该部门截至 2024 年 12 月 31 日止年度调整后 EBITDA 的 9.8 倍(已根据独立运营成本和员工股票薪酬进行调整)。不过，该交易预计 2026 年第一季度才能完成，且需获得监管部门批准并满足惯例成交条件。了解全球工业资讯，欢迎查看维度通讯社

Ecovyst 首席执行官 Kurt J. Bitting 称，先进材料与催化剂业务部门业务优质、利润率颇具吸引力，但市场低估了其价值，所以公司进行了战略评估。此次经董事会批准的出售，能让公司为股东实现该部门价值。他还表示，扣除税费和交易相关费用后，净收益预计约 5.3 亿美元。考虑到部分偿还定期贷款和剩余流动性，交易将使 Ecovyst 资产负债表更强劲，财务灵活性更大，公司也能加速增长、把握战略机遇，还能凭借现有股份回购授权中剩余的约 2 亿美元，规范有效地向股东返还资本。

Technip Energies 首席执行官 Arnaud Pieton 认为，收购该业务将为 Technip Energies 增值，符合其严谨的资本配置战略，有助于推动长期价值创造。此次收购将带来催化剂技术和先进材料方面的差异化能力，增强公司为客户提供高性能、工艺关键型解决方案的能力，是强化技术平台、拓展催化剂业务新维度、开辟产品开发和市场拓展途径的重要一步。他表示热烈欢迎先进材料与催化剂业务团队加入，公司将持续构建更一体化、技术驱动的产品组合。

另外，根据定期贷款协议要求，偿还部分定期贷款后，Ecovyst 预计净债务杠杆率将低于 1.5 倍，公司计划在交易完成后公布更多关于目标杠杆率及资本配置计划的详情。

此次交易中，Lazard, Inc. 担任 Ecovyst 的财务顾问，Ropes & Gray LLP 担任其法律顾问;Evercore 担任 Technip Energies 的财务顾问，Gibson, Dunn & Crutcher LLP 担任其法律顾问。